PER : l'épargne retraite déductible des impôts

Le PER en 60 secondes

Le PER a remplacé en 2019 les anciens produits retraite (PERP, Madelin, Article 83). Trois "compartiments" possibles :

• PER individuel : ouvert par tous, versements déductibles de l'IR
• PER d'entreprise collectif : versements abondés par l'employeur (intéressement, participation)
• PER d'entreprise obligatoire : versements obligatoires de l'employeur + salarié

Caractéristiques clés :

• Versements déductibles de l'IR (dans la limite de 10 % des revenus, plafond ~35 000 €/an)
• Argent bloqué jusqu'à la retraite (sauf cas exceptionnels)
• Sortie possible en capital ou en rente viagère
• Imposition à la sortie (capital + plus-values)

Combien économiser sur ses impôts ?

L'économie d'impôt instantanée dépend de votre tranche marginale d'imposition (TMI) :

Concrètement : un cadre TMI 30 % qui verse 10 000 € sur PER en 2026 voit son impôt 2026 (payé en 2027) diminuer de 3 000 €. Son versement net réel n'est que de 7 000 €.

Quand le PER vaut-il le coup ?

Cas 1 : TMI 30 % ou plus

Le PER est très avantageux à partir de la TMI 30 % (revenu net ≥ 28 800 € pour 1 part). L'économie d'impôt immédiate est substantielle, et même si l'imposition à la sortie sera identique, vous avez bénéficié de l'investissement de ces économies pendant 20-40 ans.

Cas 2 : TMI plus basse à la retraite

Si vous anticipez une TMI plus basse à la retraite (cadre TMI 30 % devenant retraité TMI 11 % par exemple), le PER fait gagner 19 points d'IR (30 % - 11 %) sur chaque euro versé.

Cas 3 : Achat de résidence principale

Le PER peut être débloqué pour l'achat de la résidence principale (cas exceptionnel autorisé par loi). Vous combinez déduction fiscale immédiate + apport disponible le jour J.

Quand éviter le PER

TMI 0 % ou 11 % : intérêt limité (la déduction est trop faible, et la sortie sera imposée). Argent bloqué qui peut être utile pour autre chose (achat immo, projet pro).

Les meilleurs PER en 2026

Notre recommandation 2026 :

• Pour de la gestion 100 % auto-pilotée : Yomoni PER ou Goodvest PER
• Pour de la gestion libre + ETF : Linxea Spirit PER (frais très bas)
• Pour de la simplicité banque : Boursorama Matla PER

Sortie du PER : capital ou rente ?

Sortie en capital (le plus fréquent)

Vous récupérez l'intégralité du capital en une fois ou par tranches à la retraite. Fiscalité :

• Capital versé pendant la phase d'épargne : imposé au barème IR (perte de l'avantage initial à la sortie)
• Plus-values : PFU 30 %

L'intérêt : si votre TMI baisse à la retraite (30 % → 11 %), vous gagnez 19 points de fiscalité par rapport à l'IR initial évité.

Sortie en rente viagère

Conversion du capital en rente jusqu'au décès. Fiscalité :

• Rente : imposée comme pension de retraite (barème IR + 10 % abattement)
• Avantage : protection contre la longévité (vous ne pouvez pas "manquer" d'argent)
• Inconvénient : capital perdu pour les héritiers

Sortie mixte

Possible : 50 % en capital, 50 % en rente, par exemple. Flexibilité maximale.

FAQ PER

• Qu'est-ce qu'un PER en 2026 ?
  Le Plan d'Épargne Retraite est un produit d'épargne destiné à préparer la retraite. Avantage principal : les versements sont déductibles du revenu imposable (économie 11-45 % selon TMI). Inconvénient : argent bloqué jusqu'à la retraite (sauf cas exceptionnels comme l'achat de résidence principale).
• Combien peut-on déduire avec un PER ?
  Plafond : 10 % de vos revenus professionnels nets, dans la limite de ~35 000 €/an (plafond 2026). Le plafond non utilisé d'une année est reportable sur les 3 années suivantes. Pour un couple : possibilité de mutualiser les plafonds.
• Le PER est-il avantageux pour tous ?
  Non. Le PER est intéressant à partir de la TMI 30 % (revenu net ~28 800 €/an pour 1 part). En-dessous (TMI 0 % ou 11 %), l'économie d'impôt est trop faible pour justifier le blocage de l'argent. Les TMI 41 % et 45 % bénéficient pleinement du PER.
• Peut-on récupérer son PER avant la retraite ?
  Oui dans 6 cas exceptionnels : achat de la résidence principale, décès du conjoint, invalidité de 2e ou 3e catégorie, surendettement, expiration des droits chômage, cessation activité non-salariée suite à liquidation judiciaire. Sinon : blocage jusqu'à la retraite.
• Quel est le meilleur PER en 2026 ?
  Yomoni PER ou Goodvest PER pour de la gestion 100 % pilotée (1,6 % frais, ETF, ISR). Linxea Spirit PER pour de la gestion libre (frais 0,5-1 %, large choix UC). Boursorama Matla PER pour les clients existants Boursorama (intégration et gestion automatique).
• Comment sortir d'un PER ?
  À la retraite : sortie en capital (en une fois ou par tranches), en rente viagère, ou mixte (50/50). Imposition : capital versé pendant phase d'épargne = barème IR. Plus-values = PFU 30 %. Rente = barème IR avec 10 % d'abattement.
• PER ou assurance-vie : que choisir ?
  Idéalement les deux. PER pour bénéficier de la déduction fiscale immédiate (TMI 30 %+). AV pour la souplesse (retrait possible à tout moment, transmission optimisée). Allocation type : 30 % AV + 10 % PER dans un patrimoine équilibré, sous réserve d'être imposable.
• Peut-on transférer son ancien PERP/Madelin vers un PER ?
  Oui, sans frais ni perte d'antériorité. Le transfert est libre entre PER. C'est même recommandé pour bénéficier des avantages du nouveau PER (sortie en capital possible, transmission optimisée, large choix de supports). Délai : 4-8 semaines.